Как работает ордер Trailing Stops?

1. Типы ордеров в торговле ценными бумагами
2. Особенности ордера TrailingStop
3. Преимущества и недостатки ордеров с трейлинг-стопом
5. Трейлинг-стоп
6. Трейлинг-стоп Покупка
7. Активный практический пример
8. или маски

В сегодняшней статье я хотел бы представить вам ордер на трейлинг-стоп, который есть у меня на этапах покупки и продажи Индикатор дивидендной тревоги часто используют. С типом ордера Trailing Stop можно, как правило, размещать свои акции по лучшим ценам входа, автоматически получать прибыль, а также ограничивать свои потери и, как правило, улучшать свою торговлю. Трейлинг-стоп предлагает важные преимущества и особенно подходит для долгосрочных дивидендных инвесторов .

Если акция достигла уровня, на котором вы хотели бы нанести удар, вы должны войти в Интернет Depot и просто купить акции. Проще говоря, вы получаете доступ к текущим ценам на акции. Биржевые торги сегодня гораздо более волатильны и многослойны (даже в большей степени, чем при торговле на форексе) , что означает, что зачастую есть более выгодные точки входа, чем вы могли подумать при покупке. Чтобы не приходилось постоянно следить за рынком, сейчас существует множество разных типов заказов и дополнений к заказам .

Типы ордеров в торговле ценными бумагами

Типы заказов в Консорсбанке

Перед этим я хотел бы кратко обсудить различные и более или менее известные типы ордеров , которые важны не только в торговле. Наиболее часто используемые типы ордеров - это так называемые лимитеры . Вы определяете, по какой цене акций будет размещен ордер на покупку или продажу в системе. Лимитный ордер используется для определения точной цены акции, для которой должна быть сделана максимальная покупка или минимальная продажа.

В отличие от лимитных ордеров, рыночный ордер описывает неограниченные ордера, цена исполнения которых не должна быть выше или ниже определенной цены. Преимущество рыночного ордера заключается, прежде всего, в возможности его исполнения как можно быстрее, что особенно важно на волатильных рынках для обеспечения накопленного дохода. Для долгосрочных инвесторов этот тип заказа не обязательно важен.

Особой позицией является также стоп-лосс как важнейший элемент управления рисками и деньгами . Стоп-лосс ордер используется для ограничения убытков и характеризуется тем, что позиция автоматически продается по следующей возможной цене, когда она достигает или опускается ниже ранее определенного уровня цены.

Особенности ордера TrailingStop

Приказ Trailing Stop был создан для эффективного использования прибыли и значительного ограничения убытков. В то же время вы можете получить выгоду от более низких цен на акции при открытии новой позиции, потому что покупательная способность - это возврат .

Не нужно постоянно следить за счетом, участвуя в дальнейших позитивных изменениях цен с одновременным и автоматическим хеджированием . При покупке ценных бумаг это падающие цены, а отпускные цены растут.

В случае трейлинг-стопа, как и в случае стоп-лосса, устанавливается стоп-цена, которая при достижении или падении ниже запускает ордер по следующей возможной цене.

Однако особенность связана с тем, что этот стоп следует за ходом ордера на продажу вверх. Особенно при продаже акций, прибыль еще больше увеличивается, а стоп-цена корректируется автоматически . Однако, если цена акций снова упадет, стоп останется на своей позиции. Только когда позиция остановлена ​​из-за более значительного снижения цены и достигнута стоп-цена, срабатывает стоп-приказ, и акция в лучшем случае продается без потерь.

Даже при входе в позицию , трейлинг-стоп может быть полезен. Это называется стоп-ордером на покупку . Если цена акций продолжит падать, лимит входа будет автоматически снижен через указанный интервал. Только когда предел достигнут с ростом цен, стоп срабатывает и акция покупается.

Как инвестор, вы можете указать относительное расстояние остановки до соответствующей цены акции. Либо в абсолютных суммах, например, 3 евро по цене акций или в процентах. Например, это может быть 10% от цены акции.

Преимущества и недостатки ордеров с трейлинг-стопом

Большим преимуществом ордера трейлинг-стопа является автоматическая корректировка цены стопа . Инвесторы больше не забывают приспосабливать стопы к текущей рыночной ситуации. Ордер с трейлинг-стопом особенно подходит для инвесторов, у которых мало времени, они работают и не могут постоянно отслеживать все открытые лимиты в портфеле акций.

Одновременная реализация защиты прибыли и участие в дальнейшем повышении цен делают трейлинг-стопы. Даже при покупке акций можно обеспечить только один ордер, текущий уровень цен на вход, и вы участвуете в дальнейших ценовых потерях за счет снижения и снижения цен на вход .

Автоматическая корректировка стоп-ордера также может быть недостатком. Например, если остановка была определена слишком узко, позиции могут быть непреднамеренно остановлены даже с небольшими коррекциями краткосрочного курса. Это обычно стоит денег.

Кроме того, ордера на трейлинг-стоп предлагаются не всеми брокерами и не могут быть размещены на всех внутренних биржах Германии . Если вы сомневаетесь, вы должны спросить своего брокера, предлагает ли он ордера трейлинг-стопа, и если да, то на каких биржах они могут быть размещены.

Хотя я и пытался объяснить порядок трейлинг-стопа, пример с графической поддержкой гораздо проще понять. Для более простого представления я рассчитал с абсолютными числами. В случае фактического размещения заказа вы также можете ввести процентное значение, например, 10%.

Трейлинг-стоп

Для первого примера мы предполагаем, что мы владеем акциями компании, которая в настоящее время Сигнал о продаже дивидендов генерироваться. Кроме того, сейчас компания достигла уровня цен, за который мы готовы продавать его через стоп-лосс. Когда я рассчитываю цену акции, которую я хотел бы продать, у меня есть вы в статье о компании Altria ,

Однако, поскольку мы не знаем, будет ли рынок продвигать нашу долю вверх, мы обеспечиваем себя трейлинг-стопом. Таким образом, мы можем получить дальнейший рост цен и в то же время сохранить прежнюю прибыль.

Наша цель в продаже заключается в том, чтобы добиться гораздо более высокой цены продажи, чем мы могли бы получить прямо сейчас. Для подробного объяснения графика мы сейчас пройдемся по каждому пункту. Вы можете найти эти точки в нижней части графика. Мы начнем с отметки СТАРТ.

СТАРТ:
В настоящее время сертификат на акцию стоит 108 евро, а стоимость уже составляет 101 евро. Мы устанавливаем лимит 106 евро на наш ордер на трейлинг-стоп. Расстояние от трейлинг-стопа мы установили соответственно на 2 евро. Теперь давайте посмотрим, как ведет себя наш ордер на продажу.

первый
Первоначально цена акции поднимается до 109 евро.
Наш ордер на трейлинг-стоп автоматически вычитает лимит на продажу по указанной отметке 2 евро и теперь составляет 107 евро.

второй
Цена акций продолжает расти до 110 евро.
Наш ордер Trailing Stop автоматически восстанавливает лимит продажи с указанным интервалом в 2 евро и теперь составляет 108 евро.

третий
На следующий день цена акции падает до 109 евро.
Ордер на трейлинг-стоп остается на уровне 108 евро.

четвёртая
Из-за эйфорического рынка наша цена акций может резко вырасти до 115 евро.
Наш ордер Trailing Stop автоматически восстанавливает лимит продажи до 113 евро.

пятые
Однако наш пример акций не может удержаться на высоком уровне и падает на 113 евро на следующий день.
Поскольку наш лимит на продажу составляет 113 евро, заказ будет выполнен, и наши акции будут проданы по следующей цене.

В дальнейшем курс акций падает в нашем примере до 110 евро, а затем до 108 евро. Активировав автоматически ужесточенный лимит продаж, мы уже вернулись наличными.

Трейлинг-стоп Покупка

Для примера заказа на покупку мы предполагаем, что мы хотели бы купить компанию, которая в настоящее время Сигнал на покупку дивидендов генерироваться. Кроме того, эта акция теперь достигла уровня цен, для которого мы готовы поместить ее на счет депо. Однако, поскольку мы не знаем, начинается ли рынок с очередной распродажи, мы позиционируем себя с ордером трейлинг-стопа. Таким образом, мы извлекаем выгоду из дальнейших потерь и в то же время обеспечиваем в настоящее время благоприятный уровень цен для входа.

Наша цель при совершении покупки - получить значительно более низкую цену входа, чем мы получили бы ее прямо сейчас. Для подробного объяснения графика мы пройдемся по каждому пункту здесь. Вы можете найти эти точки в нижней части графика. Мы начнем снова с маркировки СТАРТ.

СТАРТ
В настоящее время примерный запас стоит 106 евро и составляет от 112 евро. Мы установили лимит в 108 евро для нашего ордера на трейлинг-стоп. Мы устанавливаем расстояние трейлинг-стопа соответственно 2 евро. Теперь давайте посмотрим, как ведет себя наш ордер на покупку.

первый
Во-первых, цена акций падает до 105 евро.
Наш ордер на трейлинг-стоп автоматически понижает лимит покупки по умолчанию в диапазоне 2 евро и теперь составляет 107 евро.

второй
Цена акций продолжает падать до 104 евро.
Наш ордер Stop Loss автоматически снова снижает лимит покупки с указанным интервалом в 2 евро и теперь составляет 106 евро.

третий
На следующий день цена акции поднимается до 105 евро.
Стоп-лосс ордер остается на уровне 106 евро.

четвёртая
В панический торговый день происходят массовые события, и цена акций падает ниже важной отметки в 100 евро, а внутридневная цена достигает 99 евро.
Наш ордер Trailing Stop автоматически снижает лимит покупки до 101 евро.

пятые
Очевидно, что безопасность достигла дна, и рынок восстанавливается. Мы уже достигли цены в 101 евро.
Поскольку наш лимит покупки составляет 101 евро, заказ будет активирован, и мои акции будут куплены по следующей рыночной стоимости.

В дальнейшем курс акций в нашем примере поднимается до 103 евро, а затем до 105 евро. Из-за срабатывания ужесточенного лимита покупок мы уже находимся на борту за 101 евро.

Активный практический пример

Как выглядит трейлинг-стоп на практике, я могу привести вам пример из моего Консорсбанк Депо шоу. Я немного скомпилировал эту точку зрения, потому что не вся информация в депо Консорсбанк имеет отношение к этой статье.

В режиме реального ордера вы можете видеть активно работающий ордер трейлинг-стопа . В компании, с которой я хотел расстаться, я выставил ордер на трейлинг-стоп и дождался, пока он не сработает.

На момент записи скриншота цена акций составляла 71,701 евро . Зеленые значения показывают изменение текущего дня по сравнению с предыдущим днем.

Строка Initialer Stop - это моя первоначально введенная цена стопа. На уровне 67,50 евро акция достигла уровня, на котором я был готов расстаться со своими акциями. Выделенное серым число за ним показывает диапазон моей стоп-цены по текущей цене акции.

В следующей строке на Current Stop я вижу, где сейчас находится мой трейлинг-стоп. Значение серого за ним также указывает расстояние до текущей цены акции.

В последней строке все еще видно, какое расстояние (1,00 евро) я выбрал для трейлинг-стопа.

Как только значение серого в € 0,644 превышает € 1,00, трейлинг-стоп автоматически корректируется и восстанавливается. Если цена акций резко упадет, мои акции продадут за 71 057 евро (или по следующей цене) .

Когда я вначале установил стоп-цену на 67,50 евро, цена акций составляла 68,50 евро (диапазон 1,00 евро) . Я мог бы получить эту сумму, если бы продал свои акции напрямую. При текущем трейлинг-стопе мои акции теперь будут продаваться автоматически по крайней мере за € 71 057, и у меня также есть возможность дальнейшего повышения цены . Пока что это соответствует дополнительной прибыли в 2,557 евро на акцию (71,057 евро минус 68,50 евро) .

Если рынок находится в настроении и продолжает расти, и если я не выбрал слишком узкое расстояние в своем трейлинг-стопе, то здесь можно получить немало дополнительной прибыли.

или маски

Поскольку существует бесчисленное множество банков-хранителей, имеющих как минимум столько же инструментов заказа, я создал скриншоты маски заказа из трех хранилищ. Я могу показать вам скриншоты для соответствующей маски ордера трейлинг-стопа flatex кто Consorsbank а также из LYNX ,

В основном поля ввода просты. Стоп цена и расстояние должны быть введены. В депо вы можете использовать маленький восклицательный знак, чтобы вызвать полезную информацию для заполнения маски заказа.

Маска заказа Консорсбанка

В Flatex маска заказа выглядит следующим образом

Маска заказа LYNX

На практике я часто использую ордера трейлинг-стопа, чтобы продать акции, которые стали дорогими. Но также для покупки акций на этапе покупки используйте ордера Trailing Stop. Это привлекательный способ справиться с такого рода заказами, потому что распродажа на рынках происходит гораздо быстрее и более волатильна, чем рынок движется к новым максимумам.

Мне было бы интересно узнать, применяет ли ордера трейлинг-стоп и в каких торговых ситуациях. Я был бы очень рад вашим комментариям или электронным письмам.

Отказ от ответственности - Важное примечание в соответствии с §34b WpHG: Ценные бумаги, представленные и обсужденные здесь, в бюллетене, а также в блоге на Reich-mit-Plan.de, можно найти в моем личном аккаунте или в моем списке наблюдения. Содержимое носит исключительно информационный характер и не является предложением, рекомендацией или предложением приобрести упомянутые инвестиционные продукты. Я не даю рекомендации по инвестициям. Это относится ко всем каналам связи (например, по телефону, новостной рассылке, электронной почте и почте или в комментариях). Мои сообщенные инвестиционные решения не являются юридической консультацией.

Похожие

Комментарии